3 Juli 2021
Pertama, ulasan dari peristiwa pada pekan lalu:
- EUR/USD. Saat membuat perkiraan untuk minggu sebelumnya, mayoritas dari para analis (60%), didukung oleh 85% osilator dan indikator tren, memilih penguatan dolar dan penurunan pasangan EUR/USD ke terendah pada tanggal 18 Juni di 1.1845. Perkiraan tersebut ternyata benar-benar tepat, dan pasangan ini mencapai tujuan yang ditetapkan pada Rabu, 30 Juni. Namun dolar tidak berhenti di situ dan indeks DXY memperbarui tertinggi tiga bulan pada Jumat, 2 Juli, memuncak pada 92.699.
Pertumbuhan mata uang Amerika tersebut disebabkan oleh ekspektasi bahwa laju pemulihan ekonomi AS akan memaksa Fed untuk mempercepat rencana pengurangan program stimulus keuangan dan kredit (QE). Dan pasar memperkirakan data pasar tenaga kerja yang kuat, yang akan dirilis pada pertengahan Jumat, akan mendorong dolar lebih tinggi lagi.
Menurut Departemen Tenaga Kerja, jumlah pekerjaan baru yang diciptakan di sektor non-pertanian di Amerika Serikat (Nonfarm Payrolls) ternyata lebih tinggi dari perkiraan sebesar 150 ribu, dimana jumlahnya adalah 850 ribu yang lebih dari perkiraan sebesar 700 ribu. Pasangan EUR/USD jatuh lebih jauh ke bawah, namun, setelah mencapai level 1.1805, secara tak terduga berbalik dan melonjak ke utara tidak kalah cepat. Alasannya adalah indikator kedua yang diterbitkan: menurut perkiraan, tingkat pengangguran seharusnya turun dari 5,8% menjadi 5,7%, namun, bertentangan dengan ekspektasi, angkanya naik menjadi 5,9%.
Hasil ini menunjukkan pemulihan yang lemah di pasar tenaga kerja AS, ekspektasi investor mengenai pengetatan kebijakan moneter Fed melemah, dan ini mendukung sentimen risiko. Indeks Dow Jones naik, dan S&P500 dan Nasdaq Composite memperbarui tertinggi sepanjang masa sekali lagi. DXY jatuh ke 92.24 dan EUR/USD menutup sesi mingguan di 1.1863;
- GBP/USD. Kekhawatiran tentang strain Delta COVID-19 memberi banyak tekanan pada poundsterling. Investor tidak senang dengan data PDB Inggris untuk Q1, yang ternyata lebih buruk dari perkiraan (minus 1,6% versus minus 1,5%).
Berkenaan dengan inflasi, dalam pidatonya pada hari Kamis, 1 Juli, kepala Bank of England Andrew Bailey menekankan bahwa tingkat yang tinggi bersifat sementara, karena ekonomi Inggris kembali ke rata-rata dan memperlambat tingkat pertumbuhan. Pengumuman ini mendorong pound lebih jauh ke bawah. Dan jika bukan karena data pengangguran AS yang mengecewakan, pasangan GBP/USD mungkin akan menguji support di 1.3670. Pada kenyataannya, penurunannya dihentikan di horison 1.3730, dan nada terakhir minggu ini terdengar 100 poin lebih tinggi, di 1.3830;
- USD/JPY. Bank of Japan menerbitkan nilai indeks Tankan untuk Q2 tahun ini pada tanggal 1 Juli. Indeks ini mencerminkan kondisi bisnis umum untuk perusahaan besar di negara tersebut. Angka di atas 0 dianggap sebagai faktor positif untuk JPY, sedangkan angka di bawah 0 dianggap negatif. Indeks diproyeksikan naik ke 15, naik dari 5 di Q1-2021. Tankan memang tumbuh, meskipun tidak ke 15, tetapi ke angka 14. Namun baik pertumbuhan maupun nilainya tidak berdampak pada pasangan USD/JPY. Karena tidak terlalu dipengaruhi oleh penurunan imbal hasil obligasi Treasury AS. Pasangan ini pada dasarnya hanya menyalin apa yang terjadi dengan indeks DXY. Dolar tumbuh, dan pasangan ini juga tumbuh, menembus resistance penting di 111.00 dan menemukan dirinya di ketinggian 111.65 - sangat dekat dengan titik tertinggi tanggal 24 Maret 2020 – di 111.70. Kemudian dolar runtuh, dan begitu pula pasangannya. Benar, pasangan tersebut mampu bertahan di atas cakrawala pada 111.00 dan selesai pada 111.05;
- Cryptocurrency. Perkiraan yang diberikan tujuh hari lalu, mengatakan bahwa "dengan tingkat kemungkinan yang tinggi, pertarungan antara bull dan bear di area $30.000 akan berlanjut." Inilah yang sebenarnya terjadi. Bagian bawah lokal dicapai pada $30.200. Kemudian bulls berhasil menaikkan pasangan BTC/USD menjadi $36.590, tetapi mereka tidak dapat mempertahankannya di atas level psikologis penting $36.000, dan harga bitcoin turun menjadi $32.700 pada hari Jumat, 2 Juli.
Kurangnya kemenangan signifikan di kedua belah pihak difasilitasi oleh latar belakang berita yang cukup tenang. Kami hanya mencantumkan beberapa, yang kurang lebih terlihat, dari berita-berita ini:
- Terdapat desas-desus bahwa Paraguay bisa menjadi negara berikutnya setelah El Salvador yang mengakui bitcoin sebagai alat pembayaran yang sah. Namun, kemudian diklarifikasi bahwa tujuan dari RUU tersebut, yang akan diajukan ke Parlemen pada 14 Juli, sama sekali berbeda dan adalah untuk mengatur aset digital, dan bukan untuk mengubah bitcoin menjadi mata uang nasional.
- Kepanikan setelah larangan penambangan di Cina berangsur-angsur mereda. Di Cina sendiri, pihak berwenang telah melarang perusahaan energi memasok listrik ke para penambang. Secara teori, ini seharusnya membawa hash rate ke nol di negara ini. Namun, beberapa penambang kripto yang giat mencoba untuk melanjutkan bisnis mereka menggunakan pembangkit listrik tenaga air swasta kecil. Bagian lain dari perusahaan pertambangan bermigrasi - beberapa ke AS, dan beberapa, misalnya, ke Kazakhstan. Terhadap latar belakang ini, Presiden Kazakhstan menandatangani undang-undang tentang pengenalan pembayaran tambahan untuk listrik saat menambang cryptocurrency, yang dapat berdampak negatif pada daya tarik negara untuk industri ini.
- Ark Invest, yang dikelola oleh Katie Wood, adalah perusahaan kesembilan yang mengajukan permohonan ke Komisi Sekuritas dan Bursa AS untuk meluncurkan Bitcoin Exchange Traded Fund (ETF).
- Menurut layanan analitik Chainalysis, jumlah investor kripto di India telah melebihi 15 juta, dan investasi dalam mata uang kripto selama setahun terakhir telah tumbuh dari sekitar $200 juta menjadi hampir $40 miliar, yang berarti peningkatan sebesar 20.000%.
- Seorang veteran pasar crypto dan salah satu pemegang BTC terbesar, Mircea Popescu yang berusia 41 tahun, tenggelam di Kosta Rika. Ia dikenal sebagai seorang blogger dan memproklamirkan diri sebagai "penulis erotis terbesar di dunia." Komunitas crypto memanggilnya "jenius jahat dari maksimalisme bitcoin", "bapak toksisitas di sekitar bitcoin" dan "raksasa tidur" yang "pada suatu saat dapat membawa bitcoin ke hampir nol dan menahan harga untuk beberapa waktu." Jumlah sebenarnya koin yang dimiliki oleh Popescu dapat mencapai antara 50.000 dan 300.000 BTC, menjadikannya salah satu pemegang cryptocurrency terbesar di dunia. Sekarang, sejumlah besar bitcoin ini tampaknya telah menghilang selamanya.
Dan beberapa kata tentang Elon Musk (tidak bisa tanpa dirinya!). Mungkin sang miliarder sudah cukup bermain dengan bitcoin dan Dogecoin, dan sekarang ia memiliki hobi baru - BabyDoge. Setelah tweetnya dengan tiga teks sederhana berulang "Baby Doge, doo, doo, doo, doo, doo, ...", nilai koin ini meningkat 500% dalam dua minggu, dan volume perdagangan meningkat tiga kali lipat. Masih belum diketahui apakah Musk sendiri menghasilkan uang dengan "pompa" semacam itu.
Adapun pasar crypto secara keseluruhan, tidak seperti BabyDoge, kapitalisasinya meningkat sangat sedikit selama seminggu: dari $1.336 triliun menjadi $1.381 triliun. Indeks Dominasi Bitcoin turun dari 47,05% menjadi 45,52%, dan Indeks Ketakutan & Keserakahan BTC Crypto menemukan dirinya di zona Ketakutan Ekstrim sekali lagi, di sekitar 21 poin.
Adapun prakiraan untuk minggu yang akan datang, merangkum pandangan dari sejumlah ahli, serta prakiraan yang dibuat atas dasar berbagai metode analisis teknikal dan grafis, dapat kami sampaikan sebagai berikut:
- EUR/USD. Data inflasi dan pasar konsumen di Jerman dan Zona Euro bukanlah data yang paling menggembirakan. Pendapatan pariwisata turun, karena ketegangan Delta dari virus corona dan perceraian dari Inggris. Secara umum, optimisme pemulihan ekonomi Eropa menurun.
Adapun Amerika Serikat, Kongres telah menaikkan perkiraan untuk tahun 2021 baik pada pertumbuhan inflasi - dari 1,7% menjadi 2,8%, dan pada pertumbuhan ekonomi negara - dari 3,7% menjadi 7,4%. IMF memperkirakan PDB AS akan tumbuh sebesar 7%, laju tercepat sejak 1984. Adapun suku bunga, menurut para ahli IMF, Fed akan menaikkannya baik pada akhir 2022 atau pada awal 2023. Presiden dari Federal Reserve Bank of Philadelphia, Patrick Harker, menyarankan untuk memulai Program Pembelian Aset (QE) sedini tahun ini. Dan semakin cepat itu terjadi, semakin cepat suku bunga akan dinaikkan pada tahun 2022.
Fed terus-menerus mengatakan bahwa itu akan menaikkan suku bunga dalam pekerjaan penuh saja. Dan jika data pasar tenaga kerja yang dirilis pada tanggal 2 Juli positif, itu akan mengirim EUR/USD ke posisi terendah 31 Maret di 1.1700. Namun, alih-alih turun, tingkat pengangguran naik dari 5,8% menjadi 5,9% di bulan Juni, menimbulkan keraguan pada kelanjutan tren turun pasangan ini.
Sebelum perilisan data pengangguran, sebanyak 70% ahli berpihak pada bears atau penurunan. Sekarang situasinya telah berubah, dan 65% memperkirakan pasangan ini akan tumbuh selama bulan Juli. Hal yang sama berlaku untuk indikator: sebesar 100% osilator dan indikator tren pada H4 dan D1 berwarna merah hingga pertengahan Jumat, 2 Juli. Namun pada saat pasar tutup, skema warna pada H4 telah berubah: beberapa indikator berubah menjadi netral abu-abu, dan beberapa bahkan berubah menjadi hijau.
Target terdekat dari bulls adalah 1.1975, kemudian 1.2000, 1.2050 dan 1.2150. Tantangan untuk bulan Juli adalah memperbarui tertinggi 25 Mei di 1.2265. Tugas bears adalah untuk menguji terendah Maret di 1.1700. Dukungan dalam perjalanan ke target ini adalah 1.1845, 1.1800 dan 1.1765.
Kalender ekonomi untuk minggu mendatang terlihat agak sederhana. Hal ini menyoroti pada hari agenda pada Selasa, 6 Juli, ketika data penjualan ritel Zona Euro dan indeks aktivitas bisnis ISM untuk sektor jasa AS akan dirilis;
- GBP/USD. Tidak ada kesatuan perkiraan inflasi di jajaran manajemen senior Bank of England. Cukuplah untuk mendengarkan pernyataan yang menenangkan dari kepala Bank, Andrew Bailey, dan sebaliknya - dari kepala ekonom Andy Haldane, yang sangat khawatir dengan risiko inflasi. Kami telah mengatakan di bagian pertama tinjauan bahwa berkat posisi Bailey, pound berada di bawah tekanan, dan kutipannya "diselamatkan" dari penurunan lebih lanjut oleh meningkatnya pengangguran di AS. Jika tidak, pound akan melanjutkan penurunannya sebagai pasangan dengan euro.
Perkiraan GBP/USD, seperti halnya EUR/USD, juga mengubah vektor secara dramatis di akhir minggu lalu. Jika sebelum data pengangguran AS diterbitkan, sebanyak 60% analis memperkirakan mata uang Inggris akan melemah lebih lanjut, sekitar 75% memilih pertumbuhan pasangan selama sebulan. Pembacaan analisis teknis pada H4 juga beragam, meskipun 90% osilator dan 100% indikator tren pada D1 masih menghadap ke selatan. Analisis grafis pada H4 menunjukkan pertumbuhan pasangan ke 1.3900, dan D1 menunjukkan pergerakannya selama seminggu di kisaran 1.3730-1.3870.
Level support adalah 1.3800, 1.3730 dan 1.3670, resistance - 1.3900, 1.4000, dan kemudian zona 1.4100-1.4165;
- USD/JPY. Indikator untuk pasangan ini hampir tidak berbeda dengan pasangan EUR/USD dan GBP/USD. (Hanya dalam kasus ini, warnanya berubah dari merah menjadi hijau). Tetapi pendapat para ahli di sini ternyata lebih konstan, hanya berubah secara kuantitatif: jika sebanyak 55% memilih penguatan yen dan penurunan pasangan, maka jumlah mereka meningkat menjadi 75%. Analisis grafis pada H4 menunjukkan pergerakan sideways dari pasangan di sepanjang garis support/resistance 111.00, pada D1 pertama-tama memperkirakan penurunan ke 110.40, dan kemudian meningkat di atas tertinggi 24 Maret 2020, di 111.70.
Target bears adalah zona 109.75-110.100 dan 108.00-108.55. Bulls, tunduk pada mengambil ketinggian 111.70, akan berusaha untuk menaikkan pasangan ke tertinggi 20 Februari 2020, yaitu di 112.25;
- Cryptocurrency. Menurut sebuah laporan oleh perusahaan cryptanalytics Glassnode, permintaan institusional untuk bitcoin menurun. Salah satu faktor utama yang mendukung tren kenaikan BTC adalah masuknya investasi institusional ke dalam dana perwalian GBTC Grayscale. Analis Glassnode mencatat bahwa penurunan premi GBTC, arus keluar bersih dari ETF, dan neraca Coinbase yang stagnan menunjukkan bahwa permintaan untuk cryptocurrency utama dari institusi tetap lemah.
Meskipun demikian, banyak dari para ahli yang optimis tentang situasi saat ini. Menurut analis JPMorgan, "pasar cryptocurrency belum cukup sehat; namun, proses penyembuhan telah dimulai." Meskipun bitcoin masih jauh dari yang tertinggi, cryptocurrency secara bertahap pulih dari keruntuhan. Misalnya, kurangnya aktivitas di pasar berjangka bitcoin dijelaskan oleh ahli strategi JPMorgan sebagai "faktor positif." Namun, pandangan jangka pendek, menurut mereka, adalah "sangat sulit."
Sam Trabucco, seorang trader di Alameda Research, juga percaya bahwa pasar bitcoin sudah bersiap untuk kenaikan. Menurutnya, sejumlah berita negatif yang beredar belakangan ini tidak memiliki nilai fundamental dan hanya bertujuan menciptakan sentimen negatif jangka pendek.
Trabucco menulis bahwa berita negatif dari Cina, kekhawatiran Elon Musk tentang keramahan lingkungan bitcoin dan kemungkinan kebangkrutan MicroStrategy yang terkait dengan penurunan BTC menyebabkan reaksi yang terlalu negatif. Sebelumnya, harga bereaksi dengan cara yang sama terhadap pembelian Tesla untuk BTC dan pesan optimis Musk. “Tetapi tidak satu pun dari berita ini dengan cara apa pun yang memengaruhi nilai bitcoin dan bagaimana orang-orang harus mengevaluasinya dalam jangka menengah,” kata pakar tersebut. Dan ia menambahkan bahwa harga $30.000 harus dianggap sebagai sinyal beli.
Jason Urban, salah satu kepala divisi trading (co-head of trading) di Galaxy Digital, juga sedang menunggu pasar untuk berbelok ke utara. Ia mencatat bahwa berita negatif akan habis pada musim gugur, dan bitcoin akan melanjutkan pergerakan naiknya. Urban percaya bahwa banyak investor institusional belum memasuki pasar crypto karena ketidakpastian peraturan, namun, cepat atau lambat mereka akan menciptakan peningkatan permintaan untuk BTC. Menurut sang spesialis, "kita akan segera melihat pembaruan ke rekor tertinggi," dan harga bisa mencapai $70.000 pada akhir tahun ini.
Mantan CEO Gyft dan salah satu pendiri proyek Civic Vinny Lingham juga angkat bicara. Ia pernah dijuluki "the oracle" karena fakta bahwa dia mampu memprediksi nilai masa depan dari cryptocurrency tertua.
Prediksi Lingham untuk BTC tidak selalu optimis, dan panggilannya secara tradisional lebih konservatif daripada orang-orang dengan ide-ide fantastis. Namun, seperti banyak lainnya, ia percaya ada kemungkinan BTC bisa mencapai enam angka pada awal tahun ini. Oracle menulis di akun Twitter-nya bahwa jika harga terus bertahan di $30.000, maka kita mungkin akan melihat bitcoin di $100.000 pada akhir tahun.
Miliarder Ricardo Salinas Pliego, yang merupakan salah satu dari tiga orang terkaya di Meksiko menurut Forbes, mengatakan bahwa ketika memilih aset untuk 30 tahun ke depan, “saya tidak akan pernah memilih fiat busuk”, dan lebih menyukai bitcoin. Salinas percaya bahwa bitcoin harus menjadi bagian dari portofolio setiap investor. “Ini adalah aset yang memiliki nilai internasional dan diperdagangkan secara global dengan likuiditas yang luar biasa. Itu sudah cukup untuk menjadi bagian dari setiap portofolio, titik."
Keuntungan utama bitcoin, menurut sang miliarder, adalah emisinya yang terbatas. Untuk alasan yang sama, ia tidak percaya pada Ethereum, menjelaskan bahwa emisi tak terbatas menyebabkan depresiasi aset yang ada.
Mantan manajer dana lindung nilai Cramer & Co dan pembawa acara NBC's Mad Money, Jim Kramer, berpendapat sebaliknya. Ia kembali meningkatkan tabungannya dalam cryptocurrency kedua yang paling dikapitalisasi. Anehnya, dinamika positif dari... bitcoin yang mendorongnya untuk membeli Ethereum. “Saya kembali ke Ethereum karena bitcoin bertahan di atas $30.000,” klaimnya. Dan ia menjelaskan bahwa ia memberi preferensi pada altcoin ini, karena Ethereum jauh lebih berguna bagi orang-orang daripada cryptocurrency utama.
NordFX Analytical Group
Pemberitahuan: Materi ini bukanlah rekomendasi atau pedoman investasi untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Trading di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.
